Отчет об изменении цен на рынке тяжелой упаковочной пленки в Китае (2022-2025 гг.)
За последние три года мировая рыночная цена на тяжёлую упаковочную плёнку (например, ПЭ FFS) в целом следовала за колебаниями цен на сырьевой полиэтилен (ПЭ) в сочетании с влиянием таких факторов, как энергозатраты, обменный курс и транспортировка, а показатели внутреннего и внешнего рынка различались. 2025 год уже наступил, и общая тенденция в отрасли стала более чёткой.
1. Обзор цен на внутреннем рынке и текущая ситуация
Согласно открытым данным Zhuochuang Information и Sino-Trade,
средняя отпускная цена на тяжелую упаковочную пленку FFS отечественного производства в 2022 году составит от 12 000 до 13 500 юаней/тонну, что примерно на 15% больше, чем в 2021 году (от 10 500 до 11 500 юаней/тонну), что в основном обусловлено высокими мировыми ценами на нефть и экологическими ограничениями производства.
В 2023 году, в связи со снижением мировых цен на энергоносители, средняя цена на полиэтиленовые частицы отечественного производства снизится, а средняя цена пленки FFS снизится до 11 200–12 000 юаней/тонну, при среднегодовом снижении около 7%.
В 2024 году общий спрос и предложение на внутреннем рынке полиэтилена останутся стабильными, а ценовой диапазон FFS-пленки останется в пределах от 11 000 до 11 800 юаней/тонну с колебаниями цен в течение года в пределах ±5%.
По данным Sino-Business и Zhuochuang Information, к 2025 году основной диапазон отпускных цен на отечественную трехслойную/пятислойную соэкструдированную прочную упаковочную пленку FFS составит от 10 800 до 11 500 юаней/тонну.
По сравнению с аналогичным периодом прошлого года цена несколько снизилась, в основном по следующим причинам:
Цена на полиэтиленовые частицы (ЛПЭНП) верхнего уровня продолжает оставаться на низком уровне (средняя цена составляет около 8400–8700 юаней/тонна),
Кроме того, производительность некоторых предприятий по производству удобрений и кормов ниже ожидаемой, а спрос не сформировал стимулирующей поддержки,
Рыночные цены вступили в типичный межсезонный период, и производители в основном сосредоточены на стабилизации цен и увеличении объемов производства.
2. Изменение цен на внешних рынках
В последние три года на внешний рынок всё большее влияние оказывали мировые цены на нефть, геополитические конфликты и колебания транспортных расходов:
В 2022 году цены FOB в Европе и Северной Америке росли, а средняя цена FFS-мембраны составляла 1700–1900 долларов США за тонну.
В отчёте ICIS за 2023 год средняя цена на европейском и американском рынках снизилась до 1550–1700 долларов США за тонну; на Ближний Восток и Юго-Восточную Азию повлиял ввод в эксплуатацию новых производственных мощностей, а местные цены упали до 1400–1600 долларов США за тонну.
В 2024 году инфляционное давление в Европе и США снизилось, но цены на энергоносители остаются на относительно высоком уровне. Экспортная цена FFS-мембраны остается стабильной, но низкой, а цена FOB в основном находится в диапазоне 1500–1650 долларов США за тонну.
К первой половине 2025 года, согласно отчету ICIS за второй квартал 2025 года,
диапазон котировок на европейском рынке по-прежнему составляет от 1450 до 1600 долларов США за тонну, на североамериканском рынке цены немного ниже, а некоторые новые производственные мощности в Юго-Восточной Азии являются высококонкурентными, с котировками на мембраны низкого класса даже около 1300 долларов США за тонну FOB.
Основные показатели: Спрос на высококачественные многослойные мембраны на европейском и американском рынках стабилен, что поддерживает цены на экологически чистые мембраны; в то время как производственные мощности низкокачественных мембран на Ближнем Востоке и в Юго-Восточной Азии увеличились, и экспортные цены находятся под давлением.
3. Прогнозирование тенденций на вторую половину 2025 и 2026 гг.
Судя по текущей ситуации, в оставшиеся шесть месяцев 2025 года ожидается, что внутренний и внешний рынки останутся слабыми и стабильными, и их значительное восстановление будет затруднительным:
Ожидается, что рынок частиц ЛПЭНП в секторе upstream будет колебаться в диапазоне от 8200 до 8800 юаней за тонну. При отсутствии существенных позитивных новостей о мировых ценах на сырую нефть, поддержка затрат на тяжёлую упаковочную плёнку будет недостаточной;
Пиковый сезон спроса в сегменте downstream (например, упаковка удобрений осенью) может привести к краткосрочному небольшому росту, но общая движущая сила ограничена;
На основе комплексной оценки среднегодовая цена на отечественную тяжелую упаковочную пленку FFS, вероятно, составит от 10 800 до 11 500 юаней/тонну, что представляет собой небольшое снижение примерно на 2% по сравнению с 2024 годом.
В перспективе на 2026 год, если вновь введенные в эксплуатацию производственные мощности не увеличатся существенно, внутренние требования по охране окружающей среды продолжат ужесточаться, а политика в области устойчивой упаковки будет продвигаться, ожидается, что спрос на функциональные и высокопроизводительные многослойные пленки обеспечит местную структурную поддержку, но в условиях общей неустойчивой структуры спроса и предложения отраслевые цены по-прежнему будут оставаться на относительно разумном уровне с предполагаемым диапазоном колебаний от 10 500 до 11 500 юаней/тонну, а на рынке высококачественной продукции в Европе и США цена может остаться на уровне 1500–1650 долларов США/тонну FOB.
4. Заключение
В последние три года колебания цен на прочные упаковочные пленки были тесно связаны с ценами на полиэтиленовое сырье, международные энергетические и транспортные расходы.
К середине 2025 года рыночная тенденция в целом очевидна. Отрасли необходимо сосредоточиться на изменениях спроса и предложения, динамике цен на нефть и процветании перерабатывающих предприятий, а также заблаговременно скорректировать стратегии закупок сырья и управления запасами, чтобы справиться с рисками, связанными с будущими колебаниями цен.